Кредитование граждан за 10 месяцев выросло на 6,7%, сообщила предварительные данные председатель ЦБ Эльвира Набиуллина в Госдуме. За этой цифрой, похоже, скрывается резкое замедление розничного кредитования в октябре. Посчитаем:
🔷 Чтобы за 10 месяцев розничный портфель банков вырос на названные Набиуллиной 6,7%, к ноябрю он должен был составить 26,748 трлн руб. (25,068 трлн на начало года). На начало октября он был 26,514 трлн руб., то есть за месяц он прибавил 234 млрд руб., или 0,9%. В сентябре было 1,6%.
🔷 Выдачи ипотеки сократились примерно на 20%, заявила Набиуллина, «но портфель в целом растет». В сентябре, по данным ЦБ, было выдано 518,4 млрд руб. ипотечных кредитов, а портфель вырос на 298,5 млрд руб. — до 13,1 трлн руб. Исходя из данных Набиуллиной, выдачи в октябре составили 415 млрд руб.
🔷 Но портфель, конечно, вырос меньше: выданные кредиты обслуживаются, и долг по ним сокращается. Исходя из статистики ЦБ, в этом нестабильном году на погашение ипотеки направлялось от 150 до 350 млрд руб. в месяц: многие выплачивают кредиты с опережением графика, размер платежа зависит от возможности и желания заемщиков. ЦБ отмечал, что весной россияне стали меньше платить по кредитам.
🔷 Сколько в октябре было погашено ипотеки, мы пока не знаем, но если взять среднее в этом году значение (у нас получилось 209 млрд руб.), то выходит, что вклад ипотеки в рост портфеля в октябре мог составить 206 млрд руб.
🔷 На остальные виды кредитования в таком случае остается всего 28 млрд руб.
🔷 Это очень резкое торможение — до 0,2% за месяц. К концу сентября портфель потребительских ссуд составлял 11,8 трлн руб., автокредитов — 1,2 трлн. В сентябре рост необеспеченного потребительского кредитования замедлился — до 0,9%, в августе было 1,4%.
Потребительское кредитование не обладает такой инерционностью, как ипотека, где одобренные заявки могут реализовываться в течение какого-то времени. В этом году, например, пик выдач пришелся на март — 521,5 млрд руб. (дно было в мае — всего 140,2 млрд). К тому же это гораздо более рискованный вид кредитования, и в случае шока тормозит резче.
Ускорение роста кредита населению в III квартале носило краткосрочный характер, считают аналитики MMI: «Из-за эффектов мобилизации/эмиграции в IV квартале ждем замедления [кредитования]».
