МИЛАН/ФРАНКФУРТ-НА-МАЙНЕ, 25 сен (Рейтер) - Немецкий кредитор Commerzbank переводит финансового директора на должность главы банка в среду, готовясь защищаться от попытки поглощения итальянским конкурентом UniCredit, которую Берлин расценивает как враждебное нападение.
Канцлер Германии Олаф Шольц накануне назвал атакой на Commerzbank попытку UniCredit стать крупнейшим инвестором с потенциальной долей в 21% после неожиданной покупки 9,9% второго по величине немецкого банка.
Поглощение чревато множеством рисков, отметило министерство финансов в среду. «Неразумно (так) агрессивно пытаться получить крупный, сильно регулируемый, сложный банк, - сказал представитель немецкого Минфина Флориан Тонкар. - В конце концов придется иметь дело с акционерами».
О назначении финдиректора Commerzbank Беттины Орлопп на пост генерального директора вместо Манфреда Крофа было объявлено поздно вечером во вторник.
Глава правительства Германии фактически захлопнул дверь перед лицом итальянского кредитора, когда сказал, что Берлин постарается не допустить поглощения.
«Недружественные атаки, враждебные поглощения - это не очень хорошо для банков, и именно поэтому правительство Германии занимает четкую позицию в этом вопросе», - сказал Шольц в начале недели в кулуарах мероприятия в Нью-Йорке.
Commerzbank имеет более 25.000 бизнес-клиентов, 42.000 сотрудников и отвечает почти за треть внешнеторговых платежей Германии, является ключевым звеном немецкой экономики.
Негодование немецкого истеблишмента по отношению к действиям UniCredit, теперь пытающегося через деривативы нарастить потенциальную долю в Commerzbank более чем вдвое еще до того, как регулятор дал разрешение на фактическое владение более чем 9,9% акций, оказывает давление на надзорные органы Европейского центрального банка.
Наблюдательный контрольный совет ЕЦБ, возглавляемый немецким академиком Клаудией Бух, должен вынести решение по запросу UniCredit о покупке до 29,9% акций Commerzbank.
«ДИЛЕТАНТСКАЯ ТАКТИКА»
Дерзкая попытка главы UniCredit Андреа Орчела создать крупнейший панъевропейский банк стала проверкой решимости блока преодолеть национальные барьеры ради того, чтобы оставаться игроком глобального уровня.
После приобретения 9% Commerzbank Орчел прямо сказал, что будет стремиться к слиянию, если получит поддержку, добавив, что может также просто держать долю или продать ее.
Фридрих Мерц, лидер оппозиции из Христианско-демократического союза, которого многие считают следующим канцлером Германии, назвал тактику Орчела дилетантской, а поглощение - катастрофой для банковского рынка Германии, указав на прецедент HVB.
UniCredit, располагающий капиталом до 6,5 миллиарда евро, который он может использовать для поглощений, купил в 2005 году баварский банк HVB, чей бизнес, хотя и гораздо меньше, является более прибыльным, чем Commerzbank, после значительных сокращений персонала в течение многих лет.
«Мяч в значительной степени находится на стороне ЕЦБ. Если они одобрят увеличение доли, UniCredit будет иметь в своем распоряжении достаточно денег, чтобы выйти вперед в игре», - сказал бывший член наблюдательного совета ЕЦБ Игнацио Анджелони.
«UniCredit также может просто присоединить HVB к Commerzbank и получить крупную долю в немецком банке. Это не идеальный вариант, нам еще далеко до »европейского JP Morgan«, но это первый шаг в правильном направлении для Европы», - добавил он.
Европейские банки отстают по размеру и стоимости активов от американских аналогов, таких как JP Morgan.
НЕОЖИДАННЫЙ ПОВОРОТ
Решение UniCredit было принято было после того, как финансовое агентство Германии в пятницу сообщило, что пока не будет продавать акции Commerzbank, поскольку стратегия банка нацелена на независимость.
Германия по-прежнему владеет 12% акций Commerzbank. UniCredit добивается одобрения ЕЦБ, чтобы увеличить свою долю в Commerzbank почти до 30%, что является обязательным условием для поглощения в соответствии с немецким законодательством.
Европейскому центральному банку предоставлено до 60 дней для вынесения решения, с возможностью продления этого срока до 90 дней.
В понедельник Commerzbank признал факт увеличения доли UniCredit с помощью Barclays, сообщив, что всегда будет ответственно рассматривать стратегические варианты в интересах своих акционеров.
Акции Commerzbank подорожали примерно на 20% с тех пор, как UniCredit стал его крупнейшим частным инвестором после немецкого государства, в результате чего рыночная стоимость Commerzbank выросла почти на треть.
«Ситуация приняла неожиданный оборот, поскольку рынок ожидал медленных изменений и отсутствия каких-либо действий в краткосрочной перспективе, а также дружественного развития событий», - отметили аналитики Citi.
Немецкий профсоюз Verdi выступил против поглощения и поклялся бороться за независимость. Профсоюзы опасаются сокращений рабочих мест, поскольку зарплаты в немецких банках гораздо выше, чем в итальянских.
UniCredit отстаивает преимущества объединения, отметив в заявлении, что оно может сработать на благо Германии и всех заинтересованных сторон.
Глава МИД Италии Антонио Таяни поддержал отечественный банк, упрекнув оппонентов в нежелании углублять интеграцию в еврозоне: «Проевропейская позиция только на словах - не самый лучший вариант», - сказал министр.
Оригинал сообщения на английском языке доступен по коду:
(Кристиан Кремер, Валентина За, Том Симс и Андреас Ринке при участии Джона О'Доннелла во Франкфурте-на-Майне и Рене Вагнер в Берлине)
