Долговые проблемы российских компаний и населения постепенно перекидываются на кредитовавшие их банки. «Банки всегда на следующем этапе получают все проблемы, которые возникают в экономике», – рассуждал в июне Герман Греф, предправления крупнейшего кредитора страны. Отчет Сбера за первое полугодие по МСФО подтвердил это.
Расходы госбанка на резервы и переоценку кредитов по справедливой стоимости выросли вдвое по сравнению с прошлогодними: во II квартале – ровно в 2 раза до 195 млрд руб., а за полгода – в 2,2 раза (до 335 млрд руб.). Это произошло «под давлением высоких ставок в экономике, что сказывается на качестве кредитного портфеля», объясняет банк.
Доля кредитов третьей стадии (к ней обычно относятся те, по которым кредитный риск уже реализовался, в частности, просрочка превышает 90 дней) в портфеле банка к началу июля достигла 4,5%. На конец года она составляла 3,7%, на 31 марта – 4,1%. В корпоративном портфеле Сбербанка (его размер 27,9 трлн руб. на 30 июня) на кредиты третьей стадии приходится 3,8%, в розничном (18,1 трлн руб.) – 5,3%. В результате растет стоимость риска: 1,5% в первом полугодии, 1,7% во втором квартале по сравнению с 1% и 0,8% годом ранее.
В корпоративном портфеле главная проблема – плавающие ставки, по которым у Сбера выдано уже 74,5% кредитов. С ростом ключевой ставки процентные платежи увеличиваются, и заемщики все чаще не справляются с ними. При этом больше всего кредитов Сбер выдал строительной отрасли, которая пребывает в глубоком кризисе. На жилую недвижимость приходится почти четверть (24,5%) корпоративного портфеля Сбера, еще 6,5% – на коммерческую недвижимость. «Большое количество предприятий начинает испытывать сложности с обслуживанием кредита, – говорил Греф. – И у банков стоимость риска и объем резервов подрастают тоже. И до конца этого года, скорее всего, процесс будет продолжаться».
Качество розничного портфеля ухудшается из-за того, что он почти перестал расти, а кредиты, выданные во время бума 2023 – первой половины 2024 гг., постепенно вызревают. С начала года ипотечный портфель Сбера вырос на 2,6%, кредитных карт – на 6,7%, но портфели потребительских и автокредитов – сократились на 10,6% и 2,4%, соответственно.
ЦБ в последнем отчете не раскрыл размер проблемных долгов у российских банков. На 1 июня проблемные кредиты компаний составляли 3,3 трлн руб., или 4,1% портфеля, населения – 2,1 трлн руб. (5,7%).
Агентство Bloomberg сообщало со ссылкой на чиновников и оказавшиеся в его распоряжении документы, что ситуация с плохими долгами хуже, чем показывает официальная статистика, а руководители крупнейших банков обсуждают возможное обращение за господдержкой, если в следующем году ситуация продолжит ухудшаться. Председатель Центробанка Эльвира Набиуллина это опровергает: «Это слухи, которые ни на чем не основаны... Банки устойчивы, зарабатывают, есть запасы капитала. Это все позволяет им себя чувствовать вполне уверенно». О том же говорил Греф: банки «готовятся к не очень простым временам», но в целом сигналов о том, что надвигается банковский кризис, нет.
Сбер, несмотря на заметное ухудшение качества портфеля, за полгода получил консолидированную прибыль по МСФО 859 млрд руб. Аналитики Газпромбанка называют результаты госбанка хорошими: «Высокая маржа и операционная эффективность поддержали прибыль, несмотря на существенный рост отчислений в резервы». Они полагают, что дальнейшее снижение ключевой ставки постепенно нормализует стоимость риска, однако в основном уже в следующем году.
