Более 10% корпоративных кредитов на 9,1 трлн руб. в портфелях банков на конец июня были «проблемными», сообщил Центробанк в обзоре банковского сектора за II квартал.
В рознице проблем меньше, но тоже достаточно. ЦБ относит к ним 1,4% из 20,4 трлн руб. ипотечного портфеля, 12,1% необеспеченных потребительских кредитов (всего их было 13,4 триллиона) и 4,2% из 2,7 трлн руб. автокредитов. Итого чуть более 2 трлн руб., а в общей сложности – 11,1 триллиона.
Проблемы неуклонно растут. За квартал размер проблемных корпоративных кредитов вырос 0,7 трлн руб., или на 7,6%, сообщает ЦБ, а их доля в портфеле – на 0,6 процентных пункта (п. п., на конец марта было 9,8%). То же самое в рознице. Доля проблемных ипотечных кредитов за три месяца увеличилась на 0,2 п. п., потребительских – на 1,3, автокредитов – на 0,4.
В чем проблема
К проблемным корпоративным кредитам ЦБ относит ссуды самых низких, IV–V категории качества, рискованные реструктуризации и «иные проблемные кредиты». Банки часто маскируют проблемы за счет реструктуризаций, поэтому регулятор считает рискованными кредиты I–III категорий, если они (это относится и к иным проблемным крелитам):
- уже были реструктурированы за последние два года реструктуризация и заемщик в трудном финансовом положении (убыток и отрицательный капитал);
- по ним платится мало процентов (невыплаченные проценты в два раза и более превышает средний долг за последний год, умноженный на среднюю процентную ставку);
- кредиты, которые отнесены к III категории только за счет мнения банка, а иначе были классифицированы в IV категорию;
- кредиты заемщикам, у которых хотя бы 10% долга IV–V категорий;
- выданы специализированным застройщикам с проектами с низким или неизвестным коэффициентом покрытия долга денежными потоками.
В рознице проблемными считаются кредиты IV–V категорий, с вероятностью дефолта 100%, а также с просрочкой платежей на срок более 90 дней
Доля проблемных кредитов растет везде, отмечает экономист Егор Сусин. Результат: «прилично подросла» стоимость кредитного риска по кредитам компаниям (отношение отчислений в резервы к займам). По данным ЦБ, за три месяца она почти удвоилась – с 0,6% до 1,1%.
Основной вклад в рост корпоративных проблемных долгов внесли рискованные реструктуризации (0,3 из 0,7 трлн руб.) и «иные проблемные кредиты» (0,2 трлн), перечисляет ЦБ. Это следствие ухудшения финансовых показателей у ряда крупных компаний из сферы недвижимости, а также металлургической и угольной отраслей – некоторые банки заметно доначислили резервы по этим кредитам, объясняет ЦБ.
В рознице стоимость кредитного риска снизилась с 3,6% до 3,2%, но отчисления в резервы пока существенно выше среднеисторического уровня, который составляет примерно 2%, отмечает ЦБ. С учетом фактической динамики он повысил годовой прогноз на 0,3 п. п. до 2,8–3,2%.
Постепенное ухудшение качества кредитного портфеля продолжается, констатирует Сусин, это будет давить на финансовый результат банков и ограничивать их возможности кредитования.
ЦБ не видит в происходящем ничего страшного. Ухудшение показателей качества корпоративных кредитов не носит системный характер, и стоимость риска далека от пиковых значений. Результат II квартала (1,1%) близок к среднеисторическому уровню (примерно 1%), отмечает регулятор. Он сохранили прогноз стоимости риска компаний в этом году 0,8–1,2%. Большинство из них остаются прибыльными и продолжают исправно обслуживать кредиты, а проблемные ссуды адекватно зарезервированы или имеют хороший залог (покрывает примерно 60% портфеля), пишет ЦБ: «Непокрытая залогом часть портфеля составляет 3,7 трлн руб., или примерно 40% запаса капитала до нормативов, но мы считаем эти риски управляемыми». Он признает, что банки могут быть вынуждены доформировать резервы по требованиям к заемщикам, у которых уже давно накопились проблемы, а в условиях высоких ставок ситуация усугубилась, но уверяет, что это не носит массового характера.
В рознице «вызревают» кредиты, выданные во время бума 2023 – первой половине 2024 гг., доля кредитов с просрочкой больше 90 дней все еще заметно ниже рекордных уровней. Например, в ипотеке в 2016–2018 гг. она была 2–4%. Но качество новых выдач во всех сегментах розницы постепенного улучшается за счет ограничительных мер ЦБ и более осторожной политики банков, успокаивает регулятор, поэтому портфель потребительских ссуд продолжать вызревать, но уже не так быстро, как в первом полугодии.
Попадание кредита в число проблемных не означает, что он безнадежен. За три месяца из проблемных выбыли кредиты более, чем на триллион рублей, следует из данных ЦБ: они были погашены, проданы или их обслуживание вернулось в график. ЦБ рекомендовал банкам по возможности соглашаться с просьбами реструктурировать кредит, если они видят шансы, что компании справятся с трудностями.
Ситуация с плохими долгами банков хуже, чем показывает официальная статистика, причем настолько, что руководители крупнейших банков обсуждают возможность обращения за господдержкой, если в следующем году ситуация продолжит ухудшаться, сообщило в июле агентство Bloomberg со ссылкой на чиновников и оказавшиеся в его распоряжении документы.
Власти это отчаянно опровергают. «Обладая всей полнотой информации по банкам как орган банковского надзора, совершенно ответственно говорю, что опасения относительно банковского кризиса необоснованны», – говорила председатель ЦБ Эльвира Набиуллина. На днях директор департамента финансовой политики Министерства финансов Алексей Яковлев заявил, что банки не просили докапитализации: «Не обращались. Это какой-то информационный вброс был».
При этом в июле Минфин разместил 200 млрд руб. из ФНБ на субординированном депозите в ВТБ на строительство газоперерабатывающего комплекса в Усть-Луге, который помог госбанку выплатить дивиденды, не нарушив нормативы. Кроме того, ВТБ, Сбербанк, Газпромбанк и Совкомбанк получили из ФНБ еще 300 млрд руб. субординированных кредитов на финансирование строительства ВСМ «Москва-Санкт-Петербург». Близкий к Кремлю аналитический центр ЦМАКП тогда писал об «экстренной докапитализации нескольких крупнейших банков».
