Поддержкой ему по-прежнему остается приток валютной выручки за реализованную по высоким текущим ценам российскую нефть, не компенсируемый сейчас интервенциями Центробанка, взявшего паузу с 24 января.
На стороне рубля - и ожидания значительного повышения ключевой ставки ЦБР, что частично нивелирует аналогичные шаги ФРС, поскольку сохранит привлекательность российской валюты для спекуляций carry-trade.
Интерес к подобным операциям может дополнительно усилиться и в случае геополитической деэскалации, признаки которой стали намечаться на текущей неделе.
Котировки пары доллар/рубль расчетами «завтра» к 18.25 МСК были на уровне 74,55, и рубль дорожает на четверть процента, ранее отметившись на лучшем значении с 3 января, 74,26.
Пара евро/рубль к 18.25 МСК была у отметки 85,25, здесь рубль набирает менее 0,1%, ранее достигнув максимума с 12 января, 84,77.
Рынок рублевых госбумаг после инфляционной статистики США усилил негативную динамику с оглядкой на скачок доходности UST.
Доходность большинства ОФЗ растет на 3-8 базисных пунктов, у 10-летнего бенчмарка она сейчас на уровне 9,44% годовых против 9,38% при закрытии торгов среды.
Потребительские цены в США в январе показали самый большой годовой прирост за последние 40 лет, на 7,5%. В месячном выражении январская инфляция составила 0,6%.
Такие показатели (вкупе с продолжающей поступать сильной статистикой рынка труда США) усилили ожидания инвесторов, что Федрезерв может начать в марте нормализацию ДКП повышением ставки по доллару сразу на полпроцентного пункта, тогда как ранее предполагался рост на четверть процентного пункта.
Реакций форексе на публикацию стал рост доллара против большинства конкурентов. К японской иене он сейчас дорожает на полпроцента (Y116,17), но к евро растерял набранное было заметное преимущество ($1,1425) - участники рынка закладывают в котировки евро/доллар также и вероятность повышения ставок ЕЦБ в текущем году.
От российского же Центробанка локальные рынки ждут уже завтра повышения ключевой ставки сразу на один процентный пункт, до 9,5% годовых, и сохранения жесткой риторики в условиях высокой российской инфляции.
Согласно свежей российской статистике, за январь рост цен ускорился до 8,73% в годовом выражении с 8,39% в декабре. В месячном сопоставлении потребительские цены в январе 2022 года выросли на 0,99% по сравнению с 0,67% в январе и 0,82% в декабре 2021 года.
По итогам пятничного совета директоров ЦБР участники локального рынка также надеются услышать параметры и сроки возможного возобновления покупок валюты в рамках бюджетного правила.
